Picasso troont Fernande mee naar zijn geboorteland Spanje. In een afgelegen dorp in Catalonië sjachert hij niet alleen met de lokale smokkelaars, maar doet hij vooral nieuwe inspiratie op. Picasso’s kunst bereikt een hoogtepunt. Hij maakt het ene meesterwerk na het andere. Tot ze in het holst van de nacht terugkeren naar Parijs, op de vlucht voor een zogenaamde tyfusepidemie. Terug in Frankrijk is de schilder klaar om zijn grootste rivaal te ontmoeten: Henri Matisse. Ze zijn in alles elkaars tegenpolen. Picasso wil maar een ding: die belegen Fransman de mond snoeren met een revolutionair doek: Het Bordeel! Pablo verhaalt in vier delen de jonge jaren van een van de grootste kunstenaars aller tijden. Tekenaar Clément Oubrerie ruilt het Afrika van Aya van Yopougon in voor de Europese artistieke scene van het begin van vorige eeuw.